Kif Id-Diversifikazzjoni tal-Portafoll Issaħħaħ il-Portafoll tal-Investitur

Ilkoll nistgħu naqblu li huwa għerf konvenzjonali li tevita li tpoġġi l-bajd kollu tiegħek f'basket wieħed? Ħafna nies jieħdu dan l-approċċ meta niġu għall-investiment. Oħrajn jippreferu approċċ aktar preċiż.

Għalihom, it-tixrid tal-investimenti tagħhom jista 'jwassal għal qligħ li jonqos peress li jkollhom inqas flus biex ipoġġu fuq assi ta' valur. Ma jimpurtax il-pożizzjoni tiegħek dwar din il-kwistjoni, huwa inkontestabbli li hemm xi benefiċċji għad-diversifikazzjoni tal-investimenti tiegħek.

Dan l-artikolu ser jiddiskuti t-tipi varji ta 'diversifikazzjoni tal-portafoll u kif itejbu l-investiment tiegħek. Se titgħallem ukoll id-differenza bejn l-allokazzjoni tal-assi u d-diversifikazzjoni tal-portafoll, għaliex id-diversifikazzjoni hija kruċjali, u r-relazzjoni bejn id-diversifikazzjoni u r-riskju tal-portafoll.

X'inhi d-Diversifikazzjoni tal-Portfolio?

Id-diversifikazzjoni tal-portafoll hija strateġija ta' ġestjoni tar-riskju li tħallat diversi investimenti jew assi f'portafoll wieħed. Investitur li jixtieq jiddiversifika l-portafoll tiegħu jagħmel tajjeb li jħallat diversi tipi ta’ klassijiet ta’ assi. Per eżempju, huwa jista 'jħallat ix-xiri ta' spiss volatili ta 'ħażniet pubbliċi ma' assi aktar stabbli bħal bonds. B'dan il-mod, inaqqas l-espożizzjoni tiegħu għal sett wieħed ta 'investimenti.

Dan l-approċċ jibbenefika lill-investitur minħabba li t-titoli jew l-assi kollha fil-portafoll tiegħu mhux se jikbru fl-istess ħin. Jekk sigurtà waħda tieħu dawran għall-agħar, xorta jista 'jkollu portafoll b'saħħtu sakemm l-assi l-oħra jaħdmu b'mod qawwi.

Ukoll, ma jasalx biex jorbot il-flus kollha tiegħu fi stokk, assi, jew industrija waħda sfavorevoli; Huwa jista 'jxerred l-investimenti tiegħu f'diversi postijiet, industriji, u tipi ta' titoli. Id-diversifikazzjoni tista' mhux dejjem tiggarantixxi l-preservazzjoni tal-kapital, iżda tista' tikkawża li l-portafoll jara tkabbir tal-investiment bejn wieħed u ieħor kostanti fuq perjodu estiż.

Termini ta' Investiment

Qabel ma nkunu nistgħu nidħlu fit-tipi ta 'diversifikazzjoni, irridu nifhmu xi termini bażiċi ta' investiment. Hawn huma xi ftit:

Titoli: huma investimenti passivi tal-flus f'intrapriża konġunta bl-istennija ta 'profitti. Ġeneralment jirreferu għal stokks, bonds, jew komoditajiet; jistgħu jirreferu wkoll għal strumenti finanzjarji nnegozjati.

Klassijiet tal-Assi: dawn huma tipi ta' investiment b'karatteristiċi simili; dan ifisser li titoli fl-istess klassijiet ta' assi se jaqsmu riskji simili filwaqt li dawk fi klassijiet ta' assi differenti se jkollhom riskji differenti. It-tipi primarji ta' klassijiet ta' assi huma stokk, bond, u flus kontanti.

Stokks Individwali: huma titoli li jintitolaw lis-sid għal sjieda parzjali ta’ entità pubblika, bħal korporazzjoni. Hemm tipi differenti ta 'ħażniet - ħażniet pubbliċi, stokks barranin, stokks domestiċi, eċċ.

Fondi ta' Investiment Fissi: dawn jissejħu wkoll bonds. Huma jiffunzjonaw bħala ħlas lura tad-dejn bi skemi ta 'imgħax, u s-sid huwa assigurat minn ammont predeterminat fuq ċertu perjodu. Huma kkunsidrati l-aktar forom stabbli ta 'investiment.

Fondi tas-Suq: dawn huma l-aħjar deskritti bħala vetturi ta 'investiment li jippermettulek tixtri firxa wiesgħa ta’ titoli permezz ta’ pakkett wieħed ta’ investiment. Normalment isiru fi gruppi kbar minn investitur sofistikat.

4 Tipi ta' Diversifikazzjoni tal-Portafoll

Id-diversifikazzjoni tal-portafoll tkun inutli jekk ma tiġix segwita b'mod sistematiku. Biex tiddiversifika b'mod adegwat il-portafoll tiegħek, trid tkun taf id-diversi tipi ta 'diversifikazzjoni tal-portafoll:

1. Diversifikazzjoni tal-Assi

Investitur jifrex il-kapital tiegħu fuq taħlita ta 'ħażniet, bonds, u investimenti oħra. Din id-diversifikazzjoni tal-portafoll tgħin lill-investitur jagħmel daqs tajjeb l-espożizzjoni tiegħu għal partijiet differenti tas-suq; hija s-sinsla tad-diversifikazzjoni tal-investiment.

Jekk investitur jinvesti biss fl-istokks, jirriskja li jitlef il-flus kollha tiegħu fi tnaqqis fis-suq. Min-naħa l-oħra, jekk jinvesti biss fl-istokks, jista 'jitlef xi qligħ sinifikanti li seta' kiseb minn ħażniet aktar profittabbli.

Assi diversifikazzjoni jippermettilu jmexxi r-riskju u l-qligħ ta' klassijiet ta' assi differenti b'mod li ma jheddedx għal kollox il-kapital tiegħu jew iċaħħdu mill-qligħ. Normalment, l-investituri jagħżlu formula 60-40 b'60% tal-kapital imur għall-istokks u 40% għall-bonds. L-idea hija li l-bonds iservu bħala hedge kontra l-volatilità tipika tal-istokk.

2. Diversifikazzjoni tal-Industrija

Ħafna investituri rookie jagħmlu l-iżball li jitfgħu l-kapital kollu tagħhom fl-industrija l-aktar sħuna bħalissa, iżda investitur għaqli jipprova jinvesti fl-akbar industriji possibbli. 

Din id-diversifikazzjoni tippermetti lill-investitur japprofitta minn industriji li seta' injora. Ukoll, huwa jista 'jtaffi t-telf tiegħu jekk l-industrija investita tiġġarraf. Mod eċċellenti biex isir dan it-tip ta 'investiment huwa billi timpjega riċerkaturi esperti u speċjalisti tal-investiment.

3. Diversifikazzjoni tal-Ħin

Id-Diversifikazzjoni tal-Ħin hija forma ta' diversifikazzjoni tal-portafoll ta' spiss injorata minħabba li tiffoka fuq it-tul aktar milli fuq l-assi u l-industriji. Tinvolvi investiment kemm f'interessi fit-tul kif ukoll f'qasir żmien. Ladarba tikseb il-qligħ fuq żmien qasir, tista 'terġa' tinvesti l-interessi tiegħek f'attivitajiet oħra fit-tul. 

Dan il-metodu huwa partikolarment effettiv għax iż-żmien huwa daqstant kruċjali fl-investiment. L-interessi komposti jiżdiedu maż-żmien, is-suq jeħtieġ iż-żmien biex jirranġa lilu nnifsu, u għandek bżonn iż-żmien biex tagħmel tbassir siewi dwar is-suq. L-ibbilanċjar ta' investimenti għal żmien qasir u fit-tul ifisser li b'mod konsistenti żżid aktar kapital mal-portafoll tiegħek.

4. Post jew Diversifikazzjoni Ġeografika

Il-politika, il-politiki, il-liġijiet, u anke l-ġeografija ta’ pajjiż jistgħu jkollhom impatt sinifikanti fuq in-negozju, u għalhekk investitur intelliġenti jista’ jinvesti xi kapital fi klima politika differenti iżda aktar favorevoli. Pajjiżi differenti għandhom tipi differenti ta’ riskji.

Twissija: Id-diversifikazzjoni tista 'tgħin investitur inaqqas ir-riskju, iżda għandu jagħmel dan b'moderazzjoni. Fid-diversifikazzjoni tal-investimenti tiegħu, l-investitur għandu r-riskju li diversifikazzjoni żejda, sitwazzjoni fejn jifrex il-kapital tiegħu fuq wisq klassijiet ta' assi u industriji.

Id-diversifikazzjoni żejda għandha konsegwenzi negattivi peress li l-investitur ma jkunx jista' jagħmel ħafna profitt mill-investimenti tiegħu u jista' saħansitra jesponi lilu nnifsu għal aktar riskju. Esperti ta 'investiment jirrakkomandaw massimu ta' 50 stokk jew inqas kull darba.

Allokazzjoni tal-Assi vs Diversifikazzjoni

Ħafna jħawdu l-allokazzjoni tal-assi għad-diversifikazzjoni tal-portafoll minħabba li t-termini għandhom tifsiriet simili iżda mhux bilfors ifissru l-istess ħaġa.

L-allokazzjoni tal-assi tirreferi għal kif investitur ixerred l-investiment tiegħu fuq klassijiet differenti tal-assi. Għalhekk, huwa l-perċentwal ta 'ħażniet, bonds, jew flus kontanti fil-portafoll tiegħek. Min-naħa l-oħra, id-diversifikazzjoni qed tifrex l-assi tiegħek fuq diversi klassijiet ta 'assi biex tnaqqas ir-riskju tal-investiment.

Filwaqt li ż-żewġ termini huma ġeneralment ikkonċernati bl-istess ħaġa, l-allokazzjoni tal-assi tirreferi għall-istat preżenti tal-portafoll tiegħek. B'kuntrast, id-diversifikazzjoni tirreferi għall-proċess jew l-att tal-allokazzjoni tal-assi fil-portafoll tiegħek. L-allokazzjoni tal-assi hija passiva, filwaqt li d-diversifikazzjoni hija attiva.

Għaliex hija d-Diversifikazzjoni tal-Portafoll Importanti?

Waħda mill-aktar importanza sinifikanti tad-diversifikazzjoni tal-portafoll hija li tippermettilek tillimita t-telf. Ħafna assi jistgħu jkunu volatili ħafna u imprevedibbli. Investiment wisq f'tip wieħed ta' klassi ta' assi huwa estremament riskjuż u fl-aħħarnett jiswa ħafna flus jekk is-suq jieħu bidla bla preċedent.

Min-naħa l-oħra, id-diversifikazzjoni xierqa tal-portafoll tgħinek tibbilanċja r-riskji u l-qligħ potenzjali. Jekk is-suq jinżel, l-investimenti l-oħra tiegħek fi klassi ta’ assi differenti jistgħu jaġixxu bħala hedge kontra diżastru finanzjarju assolut. Tipprevjeni wkoll lill-investitur milli jkun konservattiv wisq u jitlef minn ftehimiet potenzjalment qligħ. Fl-aħħar mill-aħħar, id-diversifikazzjoni tal-portafoll tiegħek se tiddependi fuq it-tolleranza għar-riskju, is-sitwazzjoni finanzjarja u l-għanijiet fit-tul tiegħek.

Benefiċċji tad-Diversifikazzjoni tal-Portafoll

Id-diversifikazzjoni tal-portafoll hija waħda mill-prinċipji essenzjali tat-Teorija tal-Portafoll Moderna (MPT) minħabba li l-prattika għandha diversi benefiċċji. Hawn huma biss ftit:

Id-Diversifikazzjoni tal-Portafoll Tnaqqas ir-Riskju tal-Portafoll

Hemm żewġ tipi ta' riskji fil-kombinazzjoni tal-portafoll - sistematiċi u mhux sistematiċi. Ir-riskji sistematiċi jinqasmu mal-klassijiet kollha tal-assi u ma jistgħux ikunu diversifikabbli. Iżda riskji mhux sistematiċi huma riskji li jaffettwaw klassi jew kumpanija speċifika ta' assi. Id-diversifikazzjoni tal-portafoll tgħin lill-investitur inaqqas ir-riskji mhux sistematiċi.

Ittejjeb ir-Ritorn Aġġustat għar-Riskju

Investimenti differenti għandhom riskji differenti. Investiment li jieħu aktar riskju huwa aktar probabbli li jwassal għal telf; Id-diversifikazzjoni tal-portafoll tgħinek tevalwa l-ammont ta’ riskju li kull investiment jieħu u tieħu deċiżjoni infurmata. Portafolli diversifikati jippermettu qligħ aktar faċli u konsistenti, speċjalment investimenti fit-tul.

Jgħin fl-Ibbilanċjar tal-Karta tal-Bilanċ Ekonomiku Tiegħek

Karta tal-bilanċ ekonomiku tradizzjonali fiha żewġ segmenti - kolonni tal-kapital finanzjarju u uman. Il-kapital finanzjarju jirreferi għall-assi tal-investitur, filwaqt li l-kapital uman jirreferi għall-ammont li l-investitur se jaqla’ skont il-qasam tiegħu.

Ħafna investituri għandhom it-tendenza li jkollhom preġudizzju lejn il-qasam li jew jaħdmu fih jew huma familjari miegħu. Madankollu, meta jadottaw politika ta' diversifikazzjoni, jiżguraw li jiċċekkjaw il-preġudizzju tagħhom u jinvestu l-kapital finanzjarju tagħhom f'oqsma barra l-qasam tal-kapital uman tagħhom. B'dan il-mod, mhux se jintlaqtu ħażin jekk ikun hemm daqqa għall-kapital uman tiegħu.

Żieda fl-Espożizzjoni u l-Opportunità

Ħafna swieq ħafna drabi jesperjenzaw perjodu ta 'rotazzjoni fejn xi oqsma jirċievu aktar investimenti minn oħrajn. Xi wħud minn dawn l-oqsma jistgħu ma jkunux magħrufa għall-investitur. Id-diversifikazzjoni tal-portafoll tgħin lill-investituri jiskopru dawn l-oqsma u jikkapitalizzaw fuqhom meta jkunu qed jiżdiedu. B'dan il-mod, il-portafoll dejjem ikollu xi espożizzjoni għal setturi u swieq ewlenin.

Relazzjoni Bejn id-Diversifikazzjoni U r-Riskju tal-Portafoll

Ir-riskju tal-portafoll huwa wieħed mill-aktar riskji kritiċi li investitur għandu jkun konxju minnhom għaliex ma jaffettwax biss wieħed mill-assi; din taffettwa l-portafoll kollu. 

Ir-riskju tal-portafoll huwa l-possibbiltà li l-kombinazzjoni ta’ assi jew unitajiet fi ħdan l-investimenti li inti stess tonqos milli tilħaq l-għanijiet finanzjarji. Ir-riskju tal-portafoll huwa inversament proporzjonali għad-diversifikazzjoni tal-portafoll.

Id-diversifikazzjoni hija maħsuba biex tnaqqas jew telimina r-riskju tal-portafoll b'mod drastiku. Iktar ma jkun divers grupp ta' assi, inqas ikollhom ċans li jfallu fl-istess ħin. Portafoll diversifikat kif suppost imbagħad ikollu riskju ta' portafoll żgħir jew xejn minħabba li l-odds ma jappoġġawx il-possibbiltà. Il-fehim tar-relazzjoni bejn ir-riskju tal-portafoll u d-diversifikazzjoni se jgħin lill-investitur jevita li jpoġġi lilu nnifsu f'sitwazzjoni fejn il-portafoll tiegħu jaħdem kontrih.

Vantaġġi U Żvantaġġi ta' Portafoll Diversifikat

Id-diversifikazzjoni tal-portafoll hija dwar it-tnaqqis tar-riskju billi jaqsam il-kapital bejn titoli ta' premju għoli iżda aktar volatili u titoli ta' premju baxx iżda inqas volatili. Filwaqt li dan il-metodu jista’ jillimita r-riskji u t-telf, għandu wkoll l-iżvantaġġ li jillimita l-profitti potenzjali. Hawn huma xi vantaġġi u liżvantaġġi tad-diversifikazzjoni tal-portafoll tiegħek.

Vantaġġi tad-Diversifikazzjoni tal-Portafoll

Id-Diversifikazzjoni tal-Portafoll għandha ħafna benefiċċji ttestjati. Hawn huma xi wħud minnhom:

Nivellaw il-Volatilità u r-Riskju

L-aktar vantaġġ evidenti tad-diversifikazzjoni huwa li ttaffi r-riskju u tillimita t-telf fil-possibbiltà ta’ tnaqqis fis-suq. Minħabba li diversifikazzjoni tajba taħdem f'diversi klassijiet ta' assi, rari jkollok każ fejn il-klassijiet ta' assi kollha jfallu fl-istess ħin. L-esperti jbassru li d-diversifikazzjoni tista 'tnaqqas madwar 50% tat-telf kapitali potenzjali fi kwalunkwe investiment.

Allinjament Mal-Għanijiet Finanzjarji Tiegħek

Id-diversifikazzjoni tal-portafoll tiegħek tgħinek tinvesti fi strumenti ta’ investiment differenti għal orizzonti ta’ żmien differenti. Din l-għażla hija disponibbli meta investitur juża Diversifikazzjoni tal-Portafoll tal-Ħin, fejn l-investimenti jikkombinaw miri fit-tul u għal żmien qasir. B’dan il-mod, dejjem jista’ jkollok il-kapital biex tindirizza diversi bżonnijiet f’sena fiskali.

Opportunitajiet Diversi ta' Tkabbir

Id-diversifikazzjoni tista' tibbenefika minn fatturi differenti ta' diversi klassijiet ta' assi. It-tipi differenti ta 'diversifikazzjoni tal-portafoll jiġu bl-attributi uniċi tagħhom. Pereżempju, politiki ta' pajjiżi differenti jistgħu jkunu ta' benefiċċju għalik jekk użajt id-diversifikazzjoni ġeografika.

Żvantaġġi tad-Diversifikazzjoni tal-Portafoll

Id-diversifikazzjoni għandha ħafna benefiċċji, iżda għandha wkoll ftit aspetti negattivi. Dawn huma biss ftit:

Ritorni Potenzjalment Tnaqqis

Hekk kif id-diversifikazzjoni tipproteġik mir-riskju, tista’ wkoll tillimita n-numru ta’ profitti li tagħmel. Ħafna investituri jużaw 40% tal-kapital tagħhom biex jinvestu f'bonds li għandhom rendiment baxx, u dak il-kapital seta 'faċilment mar għal stokks ta' prestazzjoni għolja.

Rekwiżit ta' Monitoraġġ Eżawrjenti

Iż-żamma ta' ħafna assi madwar id-diversi klassijiet ta' assi tista' tkun eżawrjenti ħafna, speċjalment jekk l-investiment huwa xogħol part-time, u jista' jħallu effett fuq ix-xogħol tiegħek ta' kuljum.

L-Ispejjeż tat-Tranżazzjoni Dalwaqt Żdiedu

L-ispejjeż tat-tranżazzjoni tax-xiri ta 'ħażniet u bonds jistgħu gradwalment jieklu fil-profitt. Barra minn hekk, xi investituri jeħtieġ li jimpjegaw esperti u riċerkaturi, li wkoll tiġi bi spiża.

konklużjoni

Id-diversifikazzjoni tal-portafoll hija mod eċċellenti biex jiġi limitat ir-riskju Investiment fil-proprjetà immobbli. L-aħjar mod biex tagħmel dan huwa billi tinvesti f'diversi klassijiet ta' assi biex tnaqqas ir-riskju tal-portafoll. Tista 'tagħżel minn diversi forom ta' diversifikazzjoni imma oqgħod attent li ma tagħmilx wisq, peress li jista 'jwassal għal telf ta' profitti fit-tul.